通往规制之路:资本市场的刑法逻辑

目录
Contents
**章　资本市场刑法导论
**节　资本市场刑法概述
　　一、资本市场
　　二、资本市场法
　　三、资本市场刑法
第二节　资本市场刑法的理论逻辑
　　一、资本市场刑法的保护法益：资源优化配置的市场机制
　　二、资本市场刑法的规范功能：资本市场风险的有效管理
第三节　资本市场刑法的规范构造
　　一、资本市场犯罪的行为类型
　　二、资本市场犯罪的实质特征
第四节　资本市场刑法的研究范式
　　一、问题导向
　　二、创新路径
第二章　设立科创板并试点注册制背景下的资本市场刑法保护
**节　设立科创板并试点注册制改革进程中的资本市场刑法问题意识
　　一、科创板试点注册制改革
　　二、全新证券发行体制下的资本市场刑法问题
第二节　科创板试点注册制的资本市场刑法配套规则
　　一、发行市场的刑法保护
　　二、虚假陈述刑法个别条款的调整
　　三、欺诈发行、违规信息披露犯罪条文的重构
第三节　注册制下信息披露的监管转型与虚假陈述犯罪司法判断规则的完善
　　一、信息披露监管转型
　　二、虚假陈述犯罪的重大性标准
第四节　科创板下做空型市场操纵行为认定的司法解释建议
　　一、做空机制的法律保护
　　二、违法做空的刑法规制
第三章　资本市场虚假陈述犯罪的刑法规制
**节　虚假陈述犯罪的规范基础
　　一、欺诈发行
　　二、违规信息披露
　　三、虚假陈述犯罪的刑法规制逻辑
第二节　虚假陈述犯罪的构成
　　一、犯罪故意
　　二、重要性标准
　　三、相关性判断
　　四、上市公司与市场分析机构虚假陈述的连带责任
第三节　虚假陈述犯罪的抗辩
　　一、故意抗辩
　　二、善意抗辩
　　三、市场真实规则
　　四、预期警示
第四章　市场操纵犯罪实质的法律与经济分析
**节　价量操纵：既有制度安排对资本市场机制与法经济学理论的背离
　　一、立法及其理论阐释
　　二、交易量操纵对资本市场价格机制的颠覆
　　三、交易量操纵的法律与经济解释困境
第二节　价格操纵：操纵行为与价格结果并非完全且直接关联
　　一、立法实例与判例解读
　　二、部分市场操纵行为与价格要素的非直接关联性
　　三、价格机制扭曲中的非价格行为因素
第三节　市场欺诈：归责基础而非行为实质
　　一、判例沿革与法律依据
　　二、市场操纵的欺诈性因素与传统欺诈分析框架的局限性
　　三、作为责任基础与行为运作机制解释的市场欺诈理论
第四节　市场操纵的实质解构：金融商品或（与）市场资本非正当控制
　　一、资本要素发现对解释市场操纵实质的价值
　　二、资本市场犯罪法律文本与市场操纵实质的兼容性
　　三、金融商品操纵与市场资本操纵的独立运行或者叠加
操作
第五章　市场操纵犯罪司法解释的反思与解构
**节　市场操纵刑事案件中实际控制账户的认定问题
　　一、司法解释“交易决策权”标准的困境
　　二、解锁困境与排解矛盾的具体路径
第二节　市场操纵行为模式的判断规则
　　一、蛊惑交易操纵的刑法规制边界
　　二、“抢帽子”交易操纵的违法性实质与免责事由
　　三、信息操纵的司法认定
第三节　市场操纵定罪量刑的数量标准
　　一、交易量标准的辨正分析
　　二、违法所得的计算方法
第六章　内线交易犯罪的经济分析与刑事政策
**节　内线交易犯罪规制的道德基础与经济价值
　　一、内线交易的道德争议
　　二、内线交易的经济分析
　　三、市场舞弊的道德僭越本质以及腐败、代理、市场效率的基础解释架构
第二节　内线交易犯罪基本问题重组与行为机理解释
　　一、作为监管权力滥用的内线交易
　　二、作为代理成本的内线交易
　　三、作为市场效率影响因素的内线交易
第三节　内线交易犯罪规制政策的反思与建构
　　一、行政管制与国有资本高度介入市场的合理限制
　　二、信息产权归属的自主协商
　　三、信息披露规则优化与信息效率保护
第七章　内幕交易犯罪核心构成要件的司法认定
**节　内幕交易行为违法性的认定
　　一、违法性判断实践争议问题
　　二、违法性认定规则
第二节　内幕信息的认定
　　一、内幕信息未公开性的判断
　　二、内幕信息价格敏感性的判断
第三节　泄露内幕信息行为的认定
　　一、泄密与再泄密行为
　　二、泄露内幕信息的判断规则
第四节　建议行为的认定
　　一、建议行为入罪的规范基础
　　二、建议行为的判断规则
第五节　信息挖掘行为的认定
　　一、信息挖掘行为的特征
　　二、信息挖掘行为的判断规则
第八章　内幕交易犯罪司法解释实践应用疑难问题
**节　内幕信息非法获取人员认定问题
　　一、内幕信息知情人员近亲属的认定
　　二、内幕信息知情人员关系密切人的认定
　　三、内幕信息知情人员联络人、接触人的认定
　　四、交易行为明显异常的认定
第二节　正当交易抗辩认定问题
　　一、预设交易计划抗辩的实践判断
　　二、预设交易计划抗辩的滥用风险
第三节　内幕信息价格敏感期认定问题
　　一、内幕信息形成时间司法判断的基本原理
　　二、内幕信息形成时间的类型化判断规则
　　三、内幕信息形成时间司法判断例外情形的个案论证
第四节　内幕交易犯罪情节认定问题
　　一、内幕交易犯罪情节标准实践适用障碍与难点
　　二、内幕交易犯罪情节司法判断规则的优化路径
　　三、内幕交易犯罪数额司法认定规则的实践探索
第九章　利用未公开信息交易犯罪疑难问题的司法认定
**节　未公开信息的认定
　　一、未公开信息的特征
　　二、未公开信息与内幕信息
第二节　利用未公开信息从事金融交易的认定
　　一、利用未公开信息的推定与反驳
　　二、本人从事相关证券、期货交易行为的判断
　　三、利用未公开证券市场信息从事金融期货交易行为的判断
第三节　建议他人从事金融交易的认定
　　一、被建议者是否实际从事相关证券、期货交易的认定
　　二、泄露未公开信息的认定
　　三、明示、暗示的认定
第四节　利用未公开信息交易行为的认定
　　一、“违反规定”的范围
　　二、前置性法律规范的具体内容
　　三、“违反规定”的判断依据
　　四、“违反规定”的规范填充
第五节　利用未公开信息交易行为关联性的认定
　　一、职务便利与未公开信息的关联性
　　二、交易活动与未公开信息的关联性
第十章　期货市场内幕交易的法律规制
**节　期货内幕交易的行为样态
　　一、期货市场与期货市场内幕交易的基础构造
　　二、期货市场内幕交易的跨市场性
第二节　期货市场内幕交易法律规范的缺陷与结构性障碍
　　一、期货市场内幕交易法律规范的缺陷
　　二、期货市场内幕交易法律规范的结构性障碍
第三节　期货市场内幕交易法律规范的优化路径
　　一、明确规定证券与期货的界限
　　二、细化规定期货内幕信息的类型
　　三、准确界定期货内幕信息知情人员的范围
第十一章　“去中心化”互联网金融对资本市场刑法的影响与应对
**节　区块链、比特币的兴起与资本市场刑法规范困境
　　一、“去中心化”互联网金融工具与政策导向
　　二、“去中心化”互联网金融工具刑事风险防控的基本定位
第二节　区块链、比特币等“去中心化”机制及其应用对资本市场刑法的冲击
　　一、资本市场监管与投资者权益保护缺失风险
　　二、资本市场刑法规范的冲击与困境
第三节　“去中心化”互联网金融工具的经济机理与法律性质
　　一、比特币法律地位评估
　　二、比特币金融属性辨析
　　三、比特币法律属性实质解释
第四节　资本市场刑法的制度反应与货币体系反思
　　一、证券法与刑法的联动完善
　　二、金融体系的反思