从零开始学透可转债投资

目录

**部分 可转债的概念与指标介绍
第1章 了解市场 1
1．1　市场的本质 2
1．1．1 价值投资理论 2
1．1．2 技术分析理论 4
1．1．3 低价格投资理论 7
1．1．4 反身性投资理论 8
1．2　分清楚实力和运气 9
1．3　如何进行投资 11
1．3．1 赌徒心理 12
1．3．2 投机心理 12
1．3．3 投资心理 15
1．4　小结 18
第2章 认识可转债 19
2．1　可转债是什么 20
2．1．1 可转债的历史 20
2．1．2 可转债的特性 22
2．1．3 可转债的分类 25
2．2　可转债的债性 27
2．2．1 天然低风险 27
2．2．2 投资可转债的债性 28
2．3　可转债的股性 29
2．3．1 高回报的诱惑 30
2．3．2 投资可转债的股性 31
2．4　投资可转债的风险 32
2．4．1 理性地看待可转债 32
2．4．2 怎样做到低买高卖 34
2．4．3 没有完美的投资品 36
2．4．4 小心疯狂背后的悬崖 37
2．5　小结 39
第3章 可转债的相关指标 40
3．1　可转债的核心指标 41
3．1．1 转股价 41
3．1．2 赎回条款 46
3．1．3 回售条款 53
3．1．4 转股价格下修条款 59
3．2　可转债的重要指标 65
3．2．1 转股期 65
3．2．2 转债价格 66
3．2．3 面值 67
3．2．4 转股价值 67
3．2．5 正股价 67
3．2．6 回售价 68
3．2．7 到期赎回价 71
3．2．8 到期价值 71
3．2．9 到期收益率 72
3．2．10 对应正股 73
3．2．11 所属行业 73
3．2．12 成交额 74
3．2．13 涨幅 74
3．2．14 转股溢价率 74
3．2．15 换手率 78
3．2．16 剩余年限 80
3．2．17 评级 81
3．2．18 担保 83
3．2．19 转股价调整历史 85
3．2．20 利率 86
3．3　可转债的其他指标 87
3．3．1 转股起始日 87
3．3．2 回售起始日 87
3．3．3 到期日 87
3．3．4 发行规模 87
3．3．5 剩余规模 88
3．3．6 股东配售率 89
3．3．7 转股代码 90
3．3．8 转债占比 90
3．3．9 网上中签率 91
3．3．10 已转股比例 93
3．3．11 正股波动率 93
3．4　小结 94
第二部分 低风险的可转债投资方法与策略
第4章 可转债打新 96
4．1　什么是打新债 97
4．1．1 打新债和打新股的区别 97
4．1．2 可转债的抢权配售 102
4．2　打新债的优势 112
4．2．1 资金门槛低 112
4．2．2 资金周转率高 113
4．2．3 收益可观 114
4．3　打新债的注意事项 114
4．3．1 开通权限 114
4．3．2 准备资金 115
4．3．3 账号有效申购限制 115
4．3．4 估算可转债上市首日的价格 115
4．3．5 决定是否申购 117
4．3．6 申购数量 117
4．3．7 查看结果 118
4．3．8 是否缴款 119
4．3．9 卖出方法 119
4．4　如何打新债 120
4．4．1 筛选可转债 120
4．4．2 开始申购 121
4．4．3 等待中签 121
4．4．4 准备缴款 121
4．4．5 上市买卖操作 122
4．5　小结 123
第5章 组建低风险投资组合 124
5．1　认识低风险投资组合 125
5．1．1 低风险投资组合的概念 125
5．1．2 低风险投资组合的优势 127
5．1．3 低风险投资组合的不足 130
5．2　低风险投资组合的主要内容 133
5．2．1 确定安全底线 133
5．2．2 估算安全区间 136
5．2．3 借鉴优秀的投资策略 138
5．2．4 寻找合适位置的可转债 143
5．2．5 资金的合理分配 147
5．2．6 注意市场机构动向 149
5．2．7 留意公告动向 151
5．2．8 把握卖出时机 154
5．2．9 如何卖出收益*高 155
5．3　组建低风险投资组合的步骤 156
5．3．1 筛选并买入可转债 157
5．3．2 观察所持可转债的状态 158
5．3．3 卖出可转债后继续投资或落袋为安 159
5．4　实操演示 160
5．4．1 确定投资金额和买入数量 160
5．4．2 确定安全底线 160
5．4．3 进一步筛选可转债 161
5．4．4 买入可转债 164
5．4．5 关注所持可转债的相关信息 165
5．4．6 卖出可转债 168
5．4．7 注意事项 169
5．5　小结 170
第6章 可转债的精选投资策略 172
6．1　认识精选投资策略 173
6．1．1 精选投资策略的概念 173
6．1．2 精选投资策略的优势 175
6．1．3 精选投资策略的不足 177
6．2　组建精选投资策略组合的步骤 178
6．2．1 确定买入数量 179
6．2．2 筛选可转债 179
6．2．3 分档建仓 179
6．2．4 跟踪观察可转债 181
6．2．5 达到卖出条件时卖出 183
6．3　精选投资策略的实操演示 184
6．3．1 确定筛选条件 184
6．3．2 筛选并确定可转债 184
6．3．3 分档建仓买入 187
6．3．4 跟踪观察所持可转债的动态 188
6．3．5 满足条件卖出 191
6．4　小结 192
第7章 可转债的博下修策略 194
7．1　认识博下修策略 195
7．1．1 博下修策略的概念 195
7．1．2 博下修策略的优势 197
7．1．3 博下修策略的不足 199
7．2　实施博下修策略的步骤 201
7．2．1 看透转股价下修条款 201
7．2．2 降低博下修操作风险 205
7．2．3 筛选目标可转债 208
7．2．4 达到卖出条件时卖出 209
7．3　博下修策略的实操演示 209
7．3．1 确定筛选条件 210
7．3．2 筛选并确定可转债 210
7．3．3 关注转股价下修公告 220
7．4　小结 220
第8章 可转债的加强性防守策略 222
8．1　认识加强性防守策略 223
8．1．1 回售条款的概念 223
8．1．2 有条件回售条款 224
8．1．3 附加回售条款 225
8．2　回售条款指标查看 227
8．2．1 回售期 227
8．2．2 回售触发价 228
8．2．3 回售价 229
8．2．4 回售申报期 231
8．2．5 注意事项 231
8．3　加强性防守策略的使用 232
8．3．1 持有可转债的情况 233
8．3．2 没有持有可转债的情况 233
8．3．3 注意事项 235
8．4　小结 236
第三部分 建立良好的投资心态
第9章 修炼心态 237
9．1　放平心态 238
9．2　笑看涨跌 243
9．3　稳扎稳打 247
9．4　果断卖出 252
9．5　小结 258
第10章 不断修行 259
10．1　对市场保持敬畏 260
10．2　对未来要有信心 266
10．3　投资是一门艺术 271
10．4　投资是一场修行 276
10．5　小结 280